Usando Bollinger Bandampreg QuotBandsquot Para Gauge Tendências Bollinger Bandas são um dos mais populares indicadores técnicos para os comerciantes em qualquer mercado financeiro. Se os investidores estão negociando ações, obrigações ou câmbio (FX). Muitos comerciantes usam Bollinger Bands para determinar overbought e oversold níveis, vendendo quando o preço toca o Bollinger Banda superior e compra quando atinge a menor Bollinger Band. Em mercados de gama limitada, esta técnica funciona bem, como os preços viajam entre as duas bandas como bolas rebotando fora das paredes de uma quadra de raquetebol. No entanto, Bandas Bollinger não dão sempre preciso comprar e vender sinais. Este é o lugar onde as bandas mais específicas Bollinger Band entrar. Vamos dar uma olhada. Tutorial . Analisando Padrões de Gráficos O Problema com Bandas de Bollinger Como John Bollinger foi o primeiro a reconhecer, tags das bandas são apenas isso - tags, não sinais. Uma etiqueta da faixa superior de Bollinger não é por si só um sinal de venda. Uma etiqueta da faixa inferior de Bollinger não é, por si só, um sinal de compra. O preço muitas vezes pode e faz andar a banda. Nesses mercados, os comerciantes que continuamente tentam vender o topo ou comprar o fundo são confrontados com uma série excruciante de stop-outs ou pior, uma perda flutuante cada vez mais à medida que o preço se move cada vez mais longe da entrada original. Talvez uma maneira mais útil para o comércio com bandas Bollinger é usá-los para medir as tendências. Para entender por que Bandas Bollinger pode ser uma boa ferramenta para esta tarefa, primeiro precisamos perguntar - o que é uma tendência Tendência como Desvio Um clichê padrão na negociação é que os preços variam 80 do tempo. Como muitos clichês este contem uma quantidade boa de verdade desde que os mercados consolidam-se na maior parte como touros e os ursos lutam para a supremacia. As tendências do mercado são raras, que é porque negociá-las não é quase tão fácil como parece. Olhando para o preço desta forma, podemos definir tendência como desvio da norma (intervalo). A fórmula da Banda de Bollinger consiste no seguinte: BOLU Banda de Bollinger Superior BOLD Banda de Bollinger Inferior n Período de Suavização m Número de Desvios Padrão (SD) SD Desvio Padrão sobre os Últimos n Períodos Preço Típico (TP) (HI LO CL) / 3 BOLU MA TP, n) m SDTP, n MA BOLD (TP, n) - m SDTP, n No núcleo, Bollinger Band mede o desvio. Esta é a razão pela qual eles podem ser muito úteis no diagnóstico tendência. Ao gerar dois conjuntos de Bollinger Bands - um conjunto usando o parâmetro de 1 desvio padrão eo outro usando a configuração típica de 2 desvio padrão - podemos olhar para o preço de uma maneira totalmente nova. No gráfico abaixo vemos que sempre que os canais de preços entre as bandas Bollinger superior 1 SD e 2 SD longe da média. A tendência é para cima, portanto, podemos definir esse canal como a zona de compra. Por outro lado, se os canais de preços dentro Bollinger Bands 1 SD e 2 SD, é na zona de venda. Finalmente, se preço meanders entre 1 banda SD e 1 SD banda, é essencialmente em um estado neutro, e podemos dizer que a sua em nenhum mans terra. Uma das outras grandes vantagens das Bandas de Bollinger é que elas se adaptam dinamicamente à expansão e contratação de preços à medida que a volatilidade aumenta e diminui. Portanto, as bandas naturalmente alargar e estreitar em sincronia com a ação de preço. Criando um envelope de tendências muito preciso. Tendo estabelecido as regras básicas para Band band Bollinger, podemos agora demonstrar como esta ferramenta técnica pode ser usado por ambos os comerciantes tendência que procuram explorar o impulso e Desbotar os comerciantes que gostam de lucrar com a exaustão da tendência. Retornando de volta para a tabela AUD / USD logo acima, podemos ver como os comerciantes de tendência iria posição longa, uma vez que o preço entrou na zona de compra. Eles poderiam então permanecer na tendência como as faixas da faixa de Bollinger encapsulam a maioria da ação do preço do movimento ascendente maciço. Qual seria o ponto de parada lógico ser A resposta é diferente para cada comerciante individual. Mas uma possibilidade razoável seria fechar o comércio longo se a vela ficou vermelha e mais de 75 do seu corpo estavam abaixo da zona de compra. Usando a regra 75 é óbvio, pois a esse preço ponto claramente cai fora da tendência, mas por que insistir em que a vela seja vermelha A razão para a segunda condição é evitar que o comerciante tendência de ser sacudido fora de uma tendência por uma rápida medida probatória para A desvantagem que snaps volta para a zona de compra no final do período de negociação. Observe como no gráfico a seguir o comerciante é capaz de permanecer com o movimento para a maior parte da tendência de alta. Saindo apenas quando o preço começa a se consolidar no topo da nova gama. Figura 2: Faixas de banda de Bollinger contêm ação de preço Fonte: FXtrek Intellicharts Bandas de Bollinger Band também pode ser uma ferramenta valiosa para os comerciantes que gostam de explorar a exaustão da tendência escolhendo a volta no preço. Note-se, contudo, que o comércio de contra-tendências requer margens de erro muito maiores, uma vez que tendências muitas vezes farão várias tentativas de continuação antes de capitular. No gráfico abaixo, vemos que um comerciante de fade usando bandas Bollinger Band será capaz de diagnosticar rapidamente a primeira dica de fraqueza de tendência. Tendo visto os preços cair fora do canal de tendência, o fader pode decidir fazer o uso clássico de Bandas Bollinger por curto-circuito a próxima tag da banda Bollinger superior. Mas onde colocar a parada Colocá-lo logo acima do balanço alta praticamente assegurar o comerciante de um stop-out como preço muitas vezes fazem muitas incursões prováveis para o topo da gama, com compradores tentando estender a tendência. Aqui é onde a propriedade de volatilidade de Bandas Bollinger se torna um enorme benefício para o comerciante. Ao medir a largura da área de terra mans, que é simplesmente a faixa de 1 a 1 SD a partir da média, o comerciante pode criar uma zona de projeção rápida e muito eficaz, o que irá impedi-lo de ser parado no ruído do mercado e ainda Proteger seu capital se a tendência verdadeiramente recupera seu ímpeto. Fonte: FXtrek Intellicharts The Bottom Line Como um dos mais populares indicadores de análise técnica, Bollinger Band tornou-se crucial para muitos comerciantes tecnicamente orientados. Ao ampliar sua funcionalidade através do uso de bandas Bollinger Band, os comerciantes podem alcançar um maior nível de sofisticação analítica usando esta ferramenta simples e elegante para ambas as tendências e desvanecimento estratégias. Uma política monetária não convencional em que um banco central compra ativos financeiros do setor privado para diminuir os juros. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve para outra instituição depositária. Uma carteira de títulos de renda fixa nos quais cada título tem uma data de vencimento significativamente diferente. O propósito de. A data de vencimento de vários futuros de índices de ações, opções de ações, opções de ações e futuros de ações individuais. Todas as ações. Um tipo de apólice de seguro onde o segurado paga uma quantidade especificada de despesas de bolso para serviços de saúde tal. As ações governamentais e as políticas que restringem ou restringem o comércio internacional, muitas vezes feito com a intenção de proteger locais. A Figura 1 mostra que a Intel quebra a faixa inferior Bollinger e fecha abaixo em 22 de dezembro , O que evidenciou um claro sinal de que o estoque estava em território sobrevendido. Nossa estratégia Bollinger Banda simples chama para um fim abaixo da banda inferior seguido por uma compra imediata no dia seguinte. O próximo dia de negociação não foi até 26 de dezembro, que é o momento em que os comerciantes iria entrar em suas posições. Este transformaram para ser um excelente comércio. 26 de dezembro marcou a última vez que a Intel negociaria abaixo da banda inferior. Daquele dia em diante, a Intel subiu todo o caminho além da banda Bollinger superior. Este é um exemplo de livro-texto do que a estratégia está procurando. Enquanto o movimento de preços não foi importante, este exemplo serve para destacar as condições que a estratégia está olhando para lucrar com. Exemplo 2: New York Stock Exchange (NYX) Outro exemplo de uma tentativa bem-sucedida de usar essa estratégia é encontrado no gráfico da Bolsa de Valores de Nova York quando ele quebrou a banda Bollinger inferior 12 de junho de 2006. Gráfico por StockCharts NYX era claramente em território oversold. Seguindo a estratégia, os traders técnicos entrariam suas ordens de compra para a NYX em 13 de junho. NYX fechou abaixo da menor Bollinger Band para o segundo dia, o que pode ter causado alguma preocupação entre os participantes do mercado, mas esta seria a última vez que fechou abaixo do Inferior para o restante do mês. Este é o cenário ideal que a estratégia está procurando capturar. Na Figura 2, a pressão de venda foi extrema e enquanto as Bandas Bollinger ajustar para isso, 12 de junho marcou a venda mais pesada. A abertura de uma posição em 13 de junho permitiu que os comerciantes entrassem imediatamente antes da reviravolta. Exemplo 3: Yahoo Inc. (YHOO) Em um exemplo diferente, o Yahoo quebrou a banda inferior em 20 de dezembro de 2006. A estratégia exigia uma compra imediata das ações no próximo dia de negociação. Gráfico por StockCharts Apenas como no exemplo precedente, havia ainda vender a pressão no estoque. Enquanto todo mundo estava vendendo, a estratégia exige uma compra. A ruptura da banda Bollinger inferior indicou uma condição de sobre-venda. Isso se mostrou correto, já que o Yahoo logo se virou. Em 26 de dezembro, o Yahoo novamente testou a banda inferior, mas não fechou abaixo dela. Esta seria a última vez que o Yahoo testou a banda inferior como ele marchou para cima em direção à banda superior. Montando a faixa para baixo Como todos sabemos, cada estratégia tem suas desvantagens e este não é definitivamente nenhuma exceção. Nos exemplos a seguir, bem demonstrar as limitações desta estratégia eo que pode acontecer quando as coisas não funcionam como planejado. Quando a estratégia está incorreta, as bandas ainda estão quebradas e você encontrará que o preço continua seu declínio como ele monta a banda para baixo. Infelizmente, o preço não se recupera tão rapidamente, o que pode resultar em perdas significativas. A longo prazo, a estratégia é muitas vezes correta, mas a maioria dos comerciantes não será capaz de suportar as quedas que podem ocorrer antes da correção. Exemplo 4: Máquinas de Negócios Internacionais (IBM) Por exemplo, a IBM fechou abaixo da Banda Bollinger inferior em 26 de fevereiro de 2007. A pressão de venda estava claramente em território de sobrevenda. A estratégia chamou para uma compra no estoque o próximo dia de negociação. Como os exemplos anteriores, o próximo dia de negociação foi um dia de baixo este foi um pouco incomum em que a pressão de venda causou o estoque para ir pesadamente. A venda continuou bem passado o dia em que o estoque foi comprado e as ações continuaram a fechar abaixo da banda inferior para os próximos quatro dias de negociação. Finalmente, em 5 de março, a pressão de venda foi mais eo estoque voltou e voltou para a banda do meio. Infelizmente, por esta altura o dano foi feito. Exemplo 5: Apple Computer Inc. (AAPL) Em um exemplo diferente, a Apple fechou abaixo das Bandas Bollinger inferiores em 21 de dezembro de 2006. A estratégia chama para a compra de ações da Apple em 22 de dezembro. No dia seguinte, o estoque fez um movimento para a desvantagem. A pressão de venda continuou a tomar o estoque para baixo, onde atingiu um intraday baixo de 76,77 (mais de 6 abaixo da entrada), após apenas dois dias a partir de quando a posição foi entrado. Finalmente, a condição de sobrevenda foi corrigida em 27 de dezembro, mas para a maioria dos comerciantes que foram incapazes de suportar uma baixa de curto prazo de 6 em dois dias, esta correção foi de pouco conforto. Este é o caso onde a venda continuou em face do território oversold claro. Durante o selloff não havia como saber quando terminaria. O que aprendemos A estratégia estava correta ao usar a Banda Bollinger inferior para destacar as condições de mercado sobre-vendidas. Estas circunstâncias foram corrigidas rapidamente enquanto os estoques dirigiram para trás para a faixa média de Bollinger. Há momentos, no entanto, quando a estratégia está correta, mas a pressão de venda continua. Durante essas condições, não há maneira de saber quando a pressão de venda vai acabar. Portanto, uma proteção precisa estar em vigor uma vez que a decisão de compra foi feita. No exemplo de NYX, o estoque escalou undaunted depois que fechou abaixo da faixa mais baixa de Bollinger uma segunda vez. A estratégia nos colocou corretamente nesse comércio. Tanto a Apple quanto a IBM eram diferentes porque não quebraram a banda inferior e recuperaram. Em vez disso, eles sucumbiram a mais pressão de venda e montou a banda inferior para baixo. Isso muitas vezes pode ser muito caro. No final, tanto a Apple e IBM virou e isso provou que a estratégia está correta. A melhor estratégia para nos proteger de um comércio que continuará a andar a banda mais baixa é usar ordens stop-loss. Ao pesquisar esses negócios, tornou-se claro que uma parada de cinco pontos teria tirado você dos negócios ruins, mas ainda não teria tirado você dos que funcionou. (Para saber mais, consulte a Ordem Stop-Loss - Certifique-se de usá-lo.) Sumário Comprar na ruptura da banda Bollinger inferior é uma estratégia simples que muitas vezes funciona. Em cada cenário, a ruptura da banda inferior estava em território sobrevendido. O timing das negociações parece ser a maior questão. Estoques que quebram a banda Bollinger inferior e entrar território oversold face pressão de venda pesado. Esta pressão de venda é geralmente corrigida rapidamente. Quando esta pressão não é corrigida, os estoques continuaram a fazer novos baixos e continuar em território sobrevendido. Para usar efetivamente essa estratégia, uma boa estratégia de saída está em ordem. Stop-loss ordens são a melhor maneira de protegê-lo de um estoque que vai continuar a andar a banda inferior para baixo e fazer novos mínimos. Uma política monetária não convencional em que um banco central compra ativos financeiros do setor privado para diminuir os juros. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve para outra instituição depositária. Uma carteira de títulos de renda fixa nos quais cada título tem uma data de vencimento significativamente diferente. O propósito de. A data de vencimento de vários futuros de índices de ações, opções de ações, opções de ações e futuros de ações individuais. Todas as ações. Um tipo de apólice de seguro onde o segurado paga uma quantidade especificada de despesas de bolso para serviços de saúde tal. O segundo método de demonstração da Bollinger Band baseia-se na idéia de que uma forte ação de preços acompanhada por uma forte ação de indicadores é uma coisa boa. É uma abordagem de confirmação que espera que essas duas condições sejam atendidas antes de dar um sinal de entrada. Claro, o contrário, a fraqueza confirmada por indicadores fracos, gera um sinal de venda. Essencialmente esta é uma variação no Método I, com um indicador, MFI, sendo usado para confirmação e nenhum requisito para um Squeeze. Este método pode antecipar alguns sinais do Método I. Bem usar as mesmas técnicas de saída, uma versão modificada de Parabolic ou uma etiqueta da Bollinger Band no lado oposto do comércio. A idéia é que tanto b para preço e MFI deve subir acima do nosso limiar. A regra básica é: Se b é maior do que 0,8 e MFI (10) é maior do que 80, então compre. Lembre-se que b mostra-nos onde estamos dentro das bandas em 1 estamos na faixa superior e em 0 estamos na faixa inferior. Então, em 0.8 b está nos dizendo que estamos 80 do caminho de cima a partir da faixa inferior para a banda superior. Outra maneira de olhar para isso é que estamos no top 20 da área entre as bandas. MFI é um indicador delimitado entre 0 e 100. 80 é uma leitura muito forte representando o nível de trigger superior, similar em significância para 70 para RSI. Assim, o Método II combina a força de preço com a força do indicador para prever preços mais altos, ou fraqueza de preços com fraqueza de indicador para prever preços mais baixos. Bem, use os ajustes Bollinger Band básicos de 20 períodos e / - dois desvios padrão. Para definir os parâmetros MFI bem empregar um antigo indicador comprimento da regra deve ser aproximadamente metade do comprimento do período de cálculo para as bandas. Embora a origem exata desta regra seja desconhecida para mim, é provável uma adaptação de uma regra de análise de ciclo que sugere usar médias móveis um quarto do comprimento do ciclo dominante. A experimentação mostrou que os períodos de um quarto do período de cálculo para as bandas eram geralmente demasiado curtos, mas que um período de meia-duração para os indicadores funcionou bastante bem. Como com todas as coisas estes são mas valores iniciais. Esta abordagem oferece muitas variações que você pode explorar. Além disso, qualquer uma das entradas poderia ser variada em função das características do veículo que está sendo negociado para criar um sistema mais adaptável. Tabela 19.1 - Variações do Método II O MACD ponderado em volume pode ser substituído por MFI. A intensidade (limiar) requerida para b eo indicador pode ser variada. A velocidade do parabólico também pode ser variada. O parâmetro de comprimento para as Bandas de Bollinger pode ser ajustado. A armadilha principal a evitar é entrada atrasada, desde que muito do potencial pode ter sido usado acima. Um problema com o Método II é que as características de risco / recompensa são mais difíceis de quantificar, uma vez que o movimento pode ter sido em curso durante um pouco antes do sinal ser emitido. Uma abordagem para evitar esta armadilha é esperar por uma retirada após o sinal e, em seguida, comprar o primeiro dia. Isso vai perder algumas configurações, mas os restantes terão melhores riscos / recompensa ratios Seria melhor para testar esta abordagem sobre os tipos de ações que você realmente comércio ou quer negociar, e definir os parâmetros de acordo com as características desses stocks e seus Próprios critérios de risco / recompensa. Por exemplo, se você negociou ações de crescimento muito voláteis você pode olhar para níveis mais elevados para o b (maior do que uma é uma possibilidade), MFI e parâmetros parabólicos. Níveis mais altos de todos os três escolheriam estoques mais fortes e acelerariam as paradas mais rapidamente. Mais investidores adversos ao risco devem se concentrar em parâmetros parabólicos elevados, enquanto os investidores mais pacientes ansiosos por dar a estes comércios mais tempo para trabalhar deve se concentrar em constantes parabólicas menores que resultam no nível de parada aumentando mais lentamente. Um ajuste muito interessante é começar o parabólico não sob o dia da entrada como é comum, mas debaixo do ponto mais baixo ou do ponto de viragem significativo o mais recente. Por exemplo, na compra de um fundo o parabólico poderia ser iniciado sob o baixo em vez do dia de entrada. Isto tem a vantagem distinta de capturar o caráter da negociação mais recente. Usando a banda oposta como uma saída permite que esses comércios a desenvolver mais, mas pode deixar a parada desconfortavelmente longe para alguns. Isto vale a pena reiterar: outra variação desta abordagem é usar esses sinais como alertas e comprar o primeiro pullback após o alerta é dado. Esta abordagem irá reduzir o número de comércios - alguns comércios serão perdidos, mas também irá reduzir o número de whipsaws. Em essência, este é um método bastante robusto que deve ser adaptável a uma grande variedade de estilos comerciais e temperamentos. Há uma outra idéia aqui que pode ser importante: Análise Racional. Este método compra força confirmada e vende fraqueza confirmada. Então, não seria uma boa idéia para presort nosso universo de candidatos por critérios fundamentais, criando listas de compra e vender listas Então, tome apenas comprar sinais para as ações na lista de compra e vender sinais para as ações na lista de venda. Tal filtragem está além do escopo deste livro, mas Rational Analysis, a junção dos conjuntos de análise fundamental e técnica, oferece uma abordagem robusta para os problemas mais investidores enfrentam. Prescreening para candidatos desejáveis fundamentais ou ações problemáticas é certo para melhorar seus resultados. Outra abordagem para filtrar sinais é olhar para as Classificações de Desempenho da EquityTrader e fazer compras em ações com valor de 1 ou 2 e vender em ações com classificação de 4 ou 5. Estas são pontuações ponderadas, ponderadas pelo risco, que podem ser consideradas como relativas Força compensada pela volatilidade de baixa. O método compra força Comprar quando b é maior que 0,8 e MFI é maior que 80 Use uma parada parabólica Pode antecipar Método I Explore as variações Use Rational Analysis
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